§ 2  Income and types of income

(1)Income tax is assessed on the income received by the taxpayer within a calendar year.

(1)Der Einkommensteuer ist das Einkommen zugrunde zu legen, das der Steuerpflichtige innerhalb eines Kalenderjahres bezogen hat.

(2)Income is the total amount of income from the types of income listed in subsection (3), after offsetting losses arising from individual types of income and after deducting special expenses (§ 18), extraordinary burdens (§§ 34 and 35) and the allowance under § 105.

(2)Einkommen ist der Gesamtbetrag der Einkünfte aus den im Abs. 3 aufgezählten Einkunftsarten nach Ausgleich mit Verlusten, die sich aus einzelnen Einkunftsarten ergeben, und nach Abzug der Sonderausgaben (§ 18) und außergewöhnlichen Belastungen (§§ 34 und 35) sowie des Freibetrags nach § 105.

(2a)Negative income is neither eligible for offset nor for carry-forward under § 18(6) where it arises — from a participation in partnerships or communities where obtaining tax advantages is the predominant aim. This is the case in particular where — the acquisition or entering into such participations is offered generally — and, on the basis of the overall concept offered, returns could be achieved from such participations, without applying this provision, that after tax are more than double the corresponding returns before tax; — from businesses whose main focus lies in administering intangible assets or in the commercial hiring of assets. Such negative income is to be set off as early as possible against positive income from the same activity or business.

(2a)Weder ausgleichsfähig noch gemäß § 18 Abs. 6 vortragsfähig sind negative Einkünfte – aus einer Beteiligung an Gesellschaften oder Gemeinschaften, wenn das Erzielen steuerlicher Vorteile im Vordergrund steht. Dies ist insbesondere dann der Fall, wenn – der Erwerb oder das Eingehen derartiger Beteiligungen allgemein angeboten wird – und auf der Grundlage des angebotenen Gesamtkonzeptes aus derartigen Beteiligungen ohne Anwendung dieser Bestimmung Renditen erreichbar wären, die nach Steuern mehr als das Doppelte der entsprechenden Renditen vor Steuern betragen, – aus Betrieben, deren Unternehmensschwerpunkt(e) im Verwalten unkörperlicher Wirtschaftsgüter oder in der gewerblichen Vermietung von Wirtschaftsgütern gelegen ist. Solche negativen Einkünfte sind mit positiven Einkünften aus dieser Betätigung oder diesem Betrieb frühestmöglich zu verrechnen.

(3)Only the following are subject to income tax: 1. income from agriculture and forestry (§ 21); 2. income from self-employment (§ 22); 3. income from a commercial business (§ 23); 4. income from employment (§ 25); 5. income from capital assets (§ 27); 6. income from letting and leasing (§ 28); 7. other income within the meaning of § 29.

(3)Der Einkommensteuer unterliegen nur: 1. Einkünfte aus Land- und Forstwirtschaft (§ 21), 2. Einkünfte aus selbständiger Arbeit (§ 22), 3. Einkünfte aus Gewerbebetrieb (§ 23), 4. Einkünfte aus nichtselbständiger Arbeit (§ 25), 5. Einkünfte aus Kapitalvermögen (§ 27), 6. Einkünfte aus Vermietung und Verpachtung (§ 28), 7. sonstige Einkünfte im Sinne des § 29.

(4)Income within the meaning of subsection (3) is: 1. the profit (§§ 4 to 14) in the case of agriculture and forestry, self-employment and a commercial business; 2. the excess of receipts over income-related expenses (§§ 15 and 16) in the case of the other types of income. Income from the activity of general partnerships, limited partnerships and other partnerships whose partners are to be regarded as co-entrepreneurs of a commercial business is always and in full treated as commercial income (subsection (3) point 3). Permanent establishments of associations of persons without legal capacity under civil law are treated pro rata as permanent establishments of the members where their sole purpose is limited to performing a single contract for work or for work and materials and the contract value agreed with the principal on award does not exceed EUR 700,000 (excluding VAT).

(4)Einkünfte im Sinne des Abs. 3 sind: 1. Der Gewinn (§§ 4 bis 14) bei Land- und Forstwirtschaft, selbständiger Arbeit und Gewerbebetrieb. 2. Der Überschuss der Einnahmen über die Werbungskosten (§§ 15 und 16) bei den anderen Einkunftsarten. Als gewerbliche Einkünfte (Abs. 3 Z 3) gelten stets und in vollem Umfang Einkünfte aus der Tätigkeit der offenen Gesellschaften, Kommanditgesellschaften und anderer Gesellschaften, bei denen die Gesellschafter als Mitunternehmer eines Gewerbebetriebes anzusehen sind. Betriebsstätten von nach bürgerlichem Recht nicht rechtsfähigen Personenvereinigungen gelten anteilig als Betriebsstätten der Mitglieder, wenn sich ihr alleiniger Zweck auf die Erfüllung eines einzigen Werkvertrages oder Werklieferungsvertrages beschränkt und der mit dem Auftraggeber bei Auftragsvergabe vereinbarte Auftragswert 700 000 Euro (ohne Umsatzsteuer) nicht übersteigt.

(4a)Income from an activity as an organ representative of a corporation and from a highly personal activity is to be attributed to the natural person performing the service where the service is billed by a corporation that is under that person's influence and has no independent business distinct from that activity. Highly personal activities are only those as an artist, writer, scientist, athlete or lecturer.

(4a)Einkünfte aus einer Tätigkeit als organschaftlicher Vertreter einer Körperschaft sowie aus einer höchstpersönlichen Tätigkeit sind der leistungserbringenden natürlichen Person zuzurechnen, wenn die Leistung von einer Körperschaft abgerechnet wird, die unter dem Einfluss dieser Person steht und über keinen eigenständigen, sich von dieser Tätigkeit abhebenden Betrieb verfügt. Höchstpersönliche Tätigkeiten sind nur solche als Künstler, Schriftsteller, Wissenschaftler, Sportler und Vortragender.

(5)The period for determining profit is the financial year. The financial year generally coincides with the calendar year. However, book-keeping farmers and foresters and traders required to keep accounts (§ 5) may have a financial year that differs from the calendar year; in that case the profit is taken into account, when determining income, for the calendar year in which the financial year ends.

(5)Gewinnermittlungszeitraum ist das Wirtschaftsjahr. Das Wirtschaftsjahr deckt sich grundsätzlich mit dem Kalenderjahr. Buchführende Land- und Forstwirte und rechnungslegungspflichtige Gewerbetreibende (§ 5) dürfen jedoch ein vom Kalenderjahr abweichendes Wirtschaftsjahr haben; in diesem Fall ist der Gewinn bei Ermittlung des Einkommens für jenes Kalenderjahr zu berücksichtigen, in dem das Wirtschaftsjahr endet.

(6)The financial year covers a period of twelve months. It may cover a shorter period where 1. a business is opened or closed, or 2. the financial year of a book-keeping farmer or forester or of a trader required to keep accounts is changed to a different closing date.

(6)Das Wirtschaftsjahr umfaßt einen Zeitraum von zwölf Monaten. Einen kürzeren Zeitraum darf es dann umfassen, wenn 1. ein Betrieb eröffnet oder aufgegeben wird oder 2. das Wirtschaftsjahr bei einem buchführenden Land- und Forstwirt oder einem rechnungslegungspflichtigen Gewerbetreibenden auf einen anderen Stichtag umgestellt wird.

(7)Changing the financial year to a different closing date is permissible only if there are weighty business reasons and the tax office has consented in advance by formal decision. The tax office must consent where such reasons exist. Obtaining a tax advantage is not a weighty business reason.

(7)Die Umstellung des Wirtschaftsjahres auf einen anderen Stichtag ist nur zulässig, wenn gewichtige betriebliche Gründe vorliegen und das Finanzamt vorher bescheidmäßig zugestimmt hat. Das Finanzamt muß zustimmen, wenn solche Gründe vorliegen. Die Erzielung eines Steuervorteils gilt nicht als gewichtiger betrieblicher Grund.

(8)In so far as foreign income is to be taken into account in income or in calculating tax, the following applies: 1. The provisions of this Federal Act govern the determination of foreign income. 2. Profit is to be determined using the method that would apply if the business were located in Austria. Where the profit of the business abroad is determined on a financial year differing from the calendar year, this also applies for Austria. Profit determination for a permanent establishment follows the profit determination applicable to the business as a whole. 3. Losses not taken into account abroad may be recognised in determining income at most in the amount of the losses for the financial year concerned determined under foreign tax law. The losses recognised must be shown in the designated place in the tax return. 4. Where foreign income is exempt from tax in Austria, the foreign losses recognised under point 3 increase, wholly or partly, the total amount of income in the calendar year in which they are, or could be, wholly or partly taken into account abroad. However, recognised losses from a state with which there is no comprehensive administrative assistance increase the total amount of income no later than in the third year after they were recognised.

(8)Soweit im Einkommen oder bei Berechnung der Steuer ausländische Einkünfte zu berücksichtigen sind, gilt Folgendes: 1. Für die Ermittlung der ausländischen Einkünfte sind die Bestimmungen dieses Bundesgesetzes maßgebend. 2. Der Gewinn ist nach der Gewinnermittlungsart zu ermitteln, die sich ergäbe, wenn der Betrieb im Inland gelegen wäre. Wird der Gewinn des Betriebes im Ausland nach einem vom Kalenderjahr abweichenden Wirtschaftsjahr ermittelt, ist dies auch für das Inland maßgebend. Die Gewinnermittlung für eine Betriebsstätte richtet sich nach der für den gesamten Betrieb maßgebenden Gewinnermittlung. 3. Im Ausland nicht berücksichtigte Verluste sind bei der Ermittlung des Einkommens höchstens in Höhe der nach ausländischem Steuerrecht ermittelten Verluste des betreffenden Wirtschaftsjahres anzusetzen. Die angesetzten Verluste sind in der Steuererklärung an der dafür vorgesehenen Stelle auszuweisen. 4. Sind ausländische Einkünfte von der Besteuerung im Inland ausgenommen, erhöhen die nach Z 3 angesetzten ausländischen Verluste in jenem Kalenderjahr ganz oder teilweise den Gesamtbetrag der Einkünfte, in dem sie im Ausland ganz oder teilweise berücksichtigt werden oder berücksichtigt werden könnten. Angesetzte Verluste aus einem Staat, mit dem keine umfassende Amtshilfe besteht, erhöhen jedoch spätestens im dritten Jahr nach deren Ansatz den Gesamtbetrag der Einkünfte.